TraderS | 缺德道人
TraderS | 缺德道人
宏观 × 美股 × Crypto 交易员 拆解美联储、战争与全球资金流 提前捕捉 美股 / 原油 / BTC / 金银 / 风险资产拐点 和读者一起看金融风暴 🌪 推特同名TraderS | 缺德道人，账号TraderS18
34Volgend
1,8Kvolgers
Feed
Feed
WTI-ruwe olie is zojuist opnieuw door de grens van 100 dollar gebroken, de belangrijkste reden blijft de spanning in de Straat van Hormuz, waar recentelijk steeds meer olietankers zijn aangevallen, bijvoorbeeld:
De Indiase minister van scheepvaart Sonowal verklaarde dat op 16 oktober de MT ST 3 in de Straat van Hormuz door een projectiel werd geraakt, waarbij alle 15 Indiase bemanningsleden aan boord veilig en ongedeerd bleven.
Het goede nieuws is dat de vrachttarieven van de Golf van Oman naar China voor VLCC's ongeveer 7,7% zijn gedaald vanaf het hoogtepunt, en dat in de afgelopen zeven dagen ongeveer 400 handelsvaartuigen de straat zijn gepasseerd, terwijl het Amerikaanse leger in dezelfde periode de Golfpartners hielp met het transport van meer dan 100 miljoen vaten ruwe olie.
Door deze gecombineerde factoren zal de olieprijs waarschijnlijk niet plotseling stijgen, maar geleidelijk toenemen. In de context van aanhoudend hoge olieprijzen is het dalen van de inflatie een illusie, en een grote bullmarkt op de Amerikaanse aandelenmarkt is daardoor ook niet aan de orde.
We wachten nog steeds op signalen van ontspanning die optreden wanneer slecht nieuws de risicomarkten niet langer doet dalen. Zodra negatieve factoren niet meer leiden tot dalingen en er zelfs wat positief nieuws is, zal er een herstel beginnen. Vooralsnog lijkt het opheffen van sancties tegen Rusland ook nog geen effect te hebben gehad. $CL
De viral rondgaande video van de nieuwe Tesla Roadster met vliegende omkering is inderdaad indrukwekkend; op het eerste gezicht zou je denken dat het een AI-video is. Deze presentatie, gepland voor 21 oktober vóór Tesla's Q3-kwartaalrapport, is duidelijk goed doordacht.
Laten we het eerst over de auto zelf hebben: het past bij Musk's reputatie van vertragingen, want het werd pas na 9 jaar uitgebracht en de marktintroductie is pas volgend jaar. De huidige Tesla-modellen zijn verouderd en moeten snel worden vernieuwd om de verkoop op peil te houden.
Deze auto kan niet echt vliegen, maar is uitgerust met de straaltechnologie van SpaceX's Falcon-raket. Het is een verdere technologische integratie van Musk's Tesla en SpaceX, waarbij beide volwassen technologieën samenkomen tot iets heel cools.
Er gaan ook geruchten dat Tesla tijdens het kwartaalrapport mogelijk de fusie van de twee bedrijven zal aankondigen. Uit onze analyse van het Q2-rapport bleek dat een overname het beste zou zijn als SPCX hoog geprijsd is en TSLA laag, maar de huidige aandelenkoers ondersteunt dat nog niet; er kunnen nog aanpassingen volgen.
Deze productlancering zal het al afgesloten Q3-rapport niet veranderen, maar als het rapport tegenvalt, kan de positieve stemming door deze lancering sterke steun bieden en de daling dempen.
Nog een opmerking: deze technologie lijkt in het dagelijks gebruik eigenlijk niet zo nuttig. Het is geen echt praktische vliegende auto; als je zomaar uit de lucht wordt gelanceerd, kun je voorbijgangers verwonden. Misschien is de enige bruikbare situatie vergelijkbaar met een schietstoel in een gevechtsvliegtuig? Bijvoorbeeld om te ontsnappen als het rempedaal van de achterliggende auto breekt en niet meer werkt?
PPI-gegevens zijn bekendgemaakt. Totale jaarbasis 6,3%, totale maandbasis 1,3%, kernjaarbasis 5%, kernmaandbasis 0,7%, weer een rampzalige data, zelfs erger dan de CPI van gisteren, hoe eerder het faalt hoe beter, ik heb haast #美国CPI超预期升至3.7%，今晚PPI再迎考验
TraderS | 缺德道人
Vanavond wordt de verwachte PPI op jaarbasis 5,3%, de maandelijkse algemene index 0,5%, de kernindex op jaarbasis 4,4% en de kernindex op maandbasis 0,3%.
In combinatie met de CPI-gegevens van gisteravond is het vooral belangrijk om te zien of de vandaag gepubliceerde cijfers hoger zijn dan verwacht, vooral de algemene jaarindex en de kernmaandindex.
Als de cijfers vanavond weer aan de strenge kant zijn, kunnen we een snelle en rigoureuze marktbeweging verwachten.
Als de cijfers vanavond onverwacht aan de zachte kant zijn, wordt het lastiger; er zal eerst een opleving zijn, maar als er geen belangrijke positieve factoren tussendoor komen, is de kans groot dat de markt volgende week verder daalt, wat nog onaangenamer zal zijn.
Maar over het algemeen is de kans groot dat de daling doorzet, want tijd, patroon en sentiment zijn nog niet op hun plaats. Laten we nog een week doorgaan; deze dagen zijn bedoeld om te eten, drinken en rusten. Trouwens, als deze week de 2049 was geopend, was dat veel beter geweest; nu we pas thuis zijn en het echt de laatste fase is, voelt het een beetje als tijdverspilling.
Vanavond wordt de verwachte PPI op jaarbasis 5,3%, de maandelijkse algemene index 0,5%, de kernindex op jaarbasis 4,4% en de kernindex op maandbasis 0,3%.
In combinatie met de CPI-gegevens van gisteravond is het vooral belangrijk om te zien of de vandaag gepubliceerde cijfers hoger zijn dan verwacht, vooral de algemene jaarindex en de kernmaandindex.
Als de cijfers vanavond weer aan de strenge kant zijn, kunnen we een snelle en rigoureuze marktbeweging verwachten.
Als de cijfers vanavond onverwacht aan de zachte kant zijn, wordt het lastiger; er zal eerst een opleving zijn, maar als er geen belangrijke positieve factoren tussendoor komen, is de kans groot dat de markt volgende week verder daalt, wat nog onaangenamer zal zijn.
Maar over het algemeen is de kans groot dat de daling doorzet, want tijd, patroon en sentiment zijn nog niet op hun plaats. Laten we nog een week doorgaan; deze dagen zijn bedoeld om te eten, drinken en rusten. Trouwens, als deze week de 2049 was geopend, was dat veel beter geweest; nu we pas thuis zijn en het echt de laatste fase is, voelt het een beetje als tijdverspilling.
Laten we het even hebben over het probleem met bedrijfsobligaties. Op de 13e, vóór de publicatie van de CPI op de 14e, begonnen de CoreWeave-obligaties al te dalen, met een rendement dat met meer dan 15% steeg.
De relatie tussen CoreWeave en Nvidia is al lang bekend, een soort spiraalvormige ontsnapping waarbij de ene voet de andere overtreedt. Zo'n hoogrentende doorlopende obligatie lijkt niet veel anders dan de instorting van stabiele munten en doorlopende onderpanden in de cryptowereld.
Bovendien zijn de Amerikaanse staatsobligatierendementen recent zo hoog, dat het kopen van staatsobligaties zonder risico aantrekkelijker is dan bedrijfsobligaties. Hoewel Amerikaanse staatsobligaties ook al lang bekritiseerd worden, is hun kredietwaardigheid toch veel beter dan die van bedrijfsobligaties, vooral de kortlopende obligaties van 2 en 10 jaar blijven populair.
Kortom, iedereen weet dat er een bubbel is rond AI en dat die vroeg of laat zal barsten, maar er zullen altijd mensen hebzuchtig zijn. Deze instorting zal waarschijnlijk geleidelijk en gericht plaatsvinden. Zelfs als de koers nu zo sterk is gedaald, betekent dat niet het einde. Er zal zeker een herstel volgen, maar de hoogtepunten van het herstel zullen waarschijnlijk geleidelijk lager worden. Elke kleine correctie is beter dan een grote explosie in één keer.
TraderS | 缺德道人
Hoewel de Zuid-Koreaanse aandelenmarkt is gesloten vanwege een circuit breaker, zijn er vandaag eigenlijk twee goed nieuws: ten eerste is de kans op een renteverhoging in oktober weer gedaald, en ten tweede zijn de rendementen op zowel korte als lange termijn Amerikaanse staatsobligaties ook gedaald.
Al lange tijd is een probleem dat de Amerikaanse aandelenmarkt dwarszit, naast het verouderen van thema's en de hoge waarderingen waardoor de markt winstverwachtingen begint te vragen, het probleem van de concurrentie om liquiditeit tussen Amerikaanse aandelen, staatsobligaties en bedrijfsobligaties.
Nu zal de daling van de Amerikaanse aandelenmarkt de liquiditeit naar Amerikaanse staatsobligaties drijven, wat de staatsobligatiecrisis verlicht, terwijl goud direct gekoppeld is aan de rente en daardoor over het algemeen stabiel blijft. Zonder een grotere liquiditeitscrisis zou goud stabiel moeten blijven. Zelfs als er een korte termijn liquiditeitstekort is dat een daling veroorzaakt, blijft de veiligheid hoog dankzij de steun van centrale banken die goud kopen, waardoor het een geschikte laag-risico instapasset is.
De PPI-cijfers van vanavond zullen waarschijnlijk de CPI-trend van gisteren voortzetten. Zelfs als ze onverwacht lager uitvallen dan verwacht, zal dat waarschijnlijk slechts een kleine opleving veroorzaken en de neerwaartse trend niet veranderen. Na deze daling zal het waarschijnlijk nodig zijn te wachten op de FOMC-besluiten en positieve ontwikkelingen zoals een versoepeling van de spanningen tussen de VS en Iran om geleidelijk tot rust te komen. Blijf geduldig wachten. #韩股盘中跌近8%，全球科技股集体承压
Natuurlijk, in een expansiecyclus met overvloedige liquiditeit geldt: hoe waardelozer en moeilijker te prijzen iets is, hoe hoger het kan stijgen. Wang Ning's POPMART volgt deze logica. Maar nu het rentestijgingscyclus net is begonnen, is POPMART ook van zijn piek gedaald, dus het is beter om nog even af te wachten.
Als de VS echt in een recessie komt en China in deflatie, dan wordt cash koning. Maar ik denk niet dat het zo somber zal zijn; deze golf is nog steeds een normale correctie na een stijging. Laten we wachten op APEC en G20.
TraderS | 缺德道人
Los van sentiment, is de huidige prijs van de drie grote opslagbedrijven, vooral Hynix, niet aantrekkelijker dan die van Bitcoin? Grote technologiebedrijven hebben zelfs bij een daling fabrieken, werknemers, productielijnen, vraag, orders en financiële rapporten; de fundamentele situatie is veel sterker dan die van Bitcoin. Maar als je zegt dat het om crypto-sentiment gaat, dan is er niets aan te doen $SNDK $MU $SKHYNIX
Los van sentiment, is de huidige prijs van de drie grote opslagbedrijven, vooral Hynix, niet aantrekkelijker dan die van Bitcoin? Grote technologiebedrijven hebben zelfs bij een daling fabrieken, werknemers, productielijnen, vraag, orders en financiële rapporten; de fundamentele situatie is veel sterker dan die van Bitcoin. Maar als je zegt dat het om crypto-sentiment gaat, dan is er niets aan te doen $SNDK $MU $SKHYNIX
TraderS | 缺德道人
Op dit moment is de grote munt inderdaad nog erg sterk, maar mechanisch gezien, als de Amerikaanse en Koreaanse aandelenmarkten blijven dalen, zal dat onvermijdelijk leiden tot liquidaties en margin calls. Zodra deze beweging begint en een paniekreactie veroorzaakt, volgt er een kettingreactie van dalingen.
Dat is het mechanisme hier. Of het zal worden geactiveerd, weet ik echt niet, maar als ik het was, zou ik waarschijnlijk profiteren van de grote munt die nog rond de 80.000 staat om te verkopen en dan de technologieaandelen opkopen die op het punt staan een gouden kans te creëren door hun scherpe daling. Van 80.000 naar 100.000 is slechts een stijging van 25%, maar als technologie een diepe val maakt, kan dat een verdubbeling opleveren. Deze rekensom kan iedereen waarschijnlijk maken. Het is alleen de vraag of het vensterglas doorboord zal worden.
Natuurlijk, als je zegt dat de sterken sterker worden en de grote munt klaar is om te verdubbelen naar 160.000, kan dat ook, maar dat is tenslotte een zeldzame gebeurtenis. $BTC #美国CPI超预期升至3.7%，今晚PPI再迎考验
Op dit moment is de grote munt inderdaad nog erg sterk, maar mechanisch gezien, als de Amerikaanse en Koreaanse aandelenmarkten blijven dalen, zal dat onvermijdelijk leiden tot liquidaties en margin calls. Zodra deze beweging begint en een paniekreactie veroorzaakt, volgt er een kettingreactie van dalingen.
Dat is het mechanisme hier. Of het zal worden geactiveerd, weet ik echt niet, maar als ik het was, zou ik waarschijnlijk profiteren van de grote munt die nog rond de 80.000 staat om te verkopen en dan de technologieaandelen opkopen die op het punt staan een gouden kans te creëren door hun scherpe daling. Van 80.000 naar 100.000 is slechts een stijging van 25%, maar als technologie een diepe val maakt, kan dat een verdubbeling opleveren. Deze rekensom kan iedereen waarschijnlijk maken. Het is alleen de vraag of het vensterglas doorboord zal worden.
Natuurlijk, als je zegt dat de sterken sterker worden en de grote munt klaar is om te verdubbelen naar 160.000, kan dat ook, maar dat is tenslotte een zeldzame gebeurtenis. $BTC #美国CPI超预期升至3.7%，今晚PPI再迎考验
TraderS | 缺德道人
Hoewel de Zuid-Koreaanse aandelenmarkt is gesloten vanwege een circuit breaker, zijn er vandaag eigenlijk twee goed nieuws: ten eerste is de kans op een renteverhoging in oktober weer gedaald, en ten tweede zijn de rendementen op zowel korte als lange termijn Amerikaanse staatsobligaties ook gedaald.
Al lange tijd is een probleem dat de Amerikaanse aandelenmarkt dwarszit, naast het verouderen van thema's en de hoge waarderingen waardoor de markt winstverwachtingen begint te vragen, het probleem van de concurrentie om liquiditeit tussen Amerikaanse aandelen, staatsobligaties en bedrijfsobligaties.
Nu zal de daling van de Amerikaanse aandelenmarkt de liquiditeit naar Amerikaanse staatsobligaties drijven, wat de staatsobligatiecrisis verlicht, terwijl goud direct gekoppeld is aan de rente en daardoor over het algemeen stabiel blijft. Zonder een grotere liquiditeitscrisis zou goud stabiel moeten blijven. Zelfs als er een korte termijn liquiditeitstekort is dat een daling veroorzaakt, blijft de veiligheid hoog dankzij de steun van centrale banken die goud kopen, waardoor het een geschikte laag-risico instapasset is.
De PPI-cijfers van vanavond zullen waarschijnlijk de CPI-trend van gisteren voortzetten. Zelfs als ze onverwacht lager uitvallen dan verwacht, zal dat waarschijnlijk slechts een kleine opleving veroorzaken en de neerwaartse trend niet veranderen. Na deze daling zal het waarschijnlijk nodig zijn te wachten op de FOMC-besluiten en positieve ontwikkelingen zoals een versoepeling van de spanningen tussen de VS en Iran om geleidelijk tot rust te komen. Blijf geduldig wachten. #韩股盘中跌近8%，全球科技股集体承压
Hoewel de Zuid-Koreaanse aandelenmarkt is gesloten vanwege een circuit breaker, zijn er vandaag eigenlijk twee goed nieuws: ten eerste is de kans op een renteverhoging in oktober weer gedaald, en ten tweede zijn de rendementen op zowel korte als lange termijn Amerikaanse staatsobligaties ook gedaald.
Al lange tijd is een probleem dat de Amerikaanse aandelenmarkt dwarszit, naast het verouderen van thema's en de hoge waarderingen waardoor de markt winstverwachtingen begint te vragen, het probleem van de concurrentie om liquiditeit tussen Amerikaanse aandelen, staatsobligaties en bedrijfsobligaties.
Nu zal de daling van de Amerikaanse aandelenmarkt de liquiditeit naar Amerikaanse staatsobligaties drijven, wat de staatsobligatiecrisis verlicht, terwijl goud direct gekoppeld is aan de rente en daardoor over het algemeen stabiel blijft. Zonder een grotere liquiditeitscrisis zou goud stabiel moeten blijven. Zelfs als er een korte termijn liquiditeitstekort is dat een daling veroorzaakt, blijft de veiligheid hoog dankzij de steun van centrale banken die goud kopen, waardoor het een geschikte laag-risico instapasset is.
De PPI-cijfers van vanavond zullen waarschijnlijk de CPI-trend van gisteren voortzetten. Zelfs als ze onverwacht lager uitvallen dan verwacht, zal dat waarschijnlijk slechts een kleine opleving veroorzaken en de neerwaartse trend niet veranderen. Na deze daling zal het waarschijnlijk nodig zijn te wachten op de FOMC-besluiten en positieve ontwikkelingen zoals een versoepeling van de spanningen tussen de VS en Iran om geleidelijk tot rust te komen. Blijf geduldig wachten. #韩股盘中跌近8%，全球科技股集体承压
De opslagmarkt bevindt zich momenteel nog steeds in een neerwaartse trend. Vanuit het narratief gezien wordt het achtervolgd door Chinese opslagbedrijven, maar vanuit het marktoverzicht is het gewoon een daling na een piek.
Neem SanDisk als voorbeeld: naast de recente neerwaartse trend veroorzaakt door narratieve katalysatoren en macro-economische druk, moet er ook gewacht worden op het financiële rapport van 29 oktober. Als de koers daarvoor al is gedaald, zal de angst voor het Chinese horrorverhaal waarschijnlijk afnemen en kan er een opleving komen dankzij een goed rapport.
SPCX bereikte eerder een piek in de rally door de hype rond ruimtecomputing, maar is daarna weer gedaald. 175 is een belangrijk centrum rond de IPO, terwijl 220+ een irrationeel en extreem warm bereik is dat moeilijk te bereiken is. Tenzij de externe omstandigheden verbeteren en het bedrijf zijn eigen verdienvermogen kan bewijzen, is een terugkeer op korte termijn onwaarschijnlijk.
Op 25 oktober zal SPCX opnieuw 330 miljoen aandelen vrijgeven, en ongeveer 1,3 miljard aandelen zullen twee handelsdagen na het derdekwartaalrapport nog vrijkomen. Zo'n grote verkoopdruk gecombineerd met een dalende externe markt zal een angstaanjagend scenario creëren.
Kortom, het neerwaartse venster voor risicovolle activa is geopend. Wees niet gehaast om in te stappen; wacht minstens een week om de situatie opnieuw te beoordelen. $SNDK $SPCX #美国9月CPI同比升至3.7%，核心通胀超预期