SOL по 110 доларів, хочеш купити на просіданні?
Активні адреси в мережі досягли 1,88 млн, це новий максимум за 13 місяців, пропозиція стейблкоїнів перевищила 15 млрд — але ціна за тиждень впала з 123 до 110, ETF все ще має чистий відтік у 22 млн. Ціна падає, а мережа працює на повну. Це золота пастка для прихованого скуплення великими гравцями чи пастка для інвесторів, які продають на хайпі?
Поглянемо на поверхню: на Binance perpetual SOL близько 110 доларів, за 24 години падіння 2%-4%, денний діапазон 105,7-112,8. Ринкова капіталізація 65 млрд, 7 місце, обсяг контрактів 900 млн, співвідношення лонг/шорт 1,8, фінансова ставка близько нуля. Основні блокчейни коригуються, це не крах альткоїнів.
Але свічковий графік каже одне: з піку 2 жовтня 123,8 падіння близько 12%, ціна застрягла на 7% нижче 20-денної середньої, денний RSI 36-47 — нейтрально-слабкий, але ще не перепроданий. 110 — не новий старт, а проміжна станція після втрати 120.
Перше: чим активніша мережа, тим нижча ціна — це не суперечність, а сигнал.
9 жовтня унікальних активних адрес близько 1,88 млн, максимум за 13 місяців. З початку вересня мережа подвоїлася. Пропозиція стейблкоїнів понад 15 млрд, денний обсяг DEX 2,2 млрд, комісії понад мільйон на день.
Ціна падає, мережа активна.
Ти бачиш «сильний фундамент, але ціну несправедливо знизили». Я скажу інакше: активність у мережі — це залишкове тепло попереднього ралі, а не двигун наступного.
Нові максимуми активних адрес не означають, що нові гроші заходять на дно — це може бути просто старі гравці, які часто міняють позиції, фармлять, збирають аірдропи і виходять. Важливо не хто користується мережею, а хто купує монети.
Відповідь неприємна: ETF тікає. На початку жовтня чистий відтік SOL ETF у США близько 22 млн, повернули весь приплив вересня. Заявка Fidelity FSOL ще в процесі, але це історія майбутнього, не цього тижня.
Друге: інститути щось роблять, але гроші не заходять.
Jump Crypto через гаманець Firedancer застейкав ще 4,54 млн SOL, приблизно 50 млн доларів, клієнтська база розширюється. Securitize запустив токенізовані акції Apple, Nvidia, Tesla на Solana.
Звучить круто? Стейкінг не означає купівлю. Стейкінг — це блокування наявних монет для отримання відсотків, а не скуповування з ринку. Інститути «будують», але не «купують» — це різні речі.
Ще гірше: у вересні обсяг DEX перевищив 3 трлн доларів, але TVL зменшився разом із ціною монети. Пропозиція стейблкоїнів не зменшилась, отже доларовий капітал не втік, але SOL-оцінені активи знецінюються — простими словами: монета падає, номінальна вартість активів у мережі падає, але користувачі залишаються.
Це не крах, а повільне зняття кредитного плеча, як варіння жаби у теплій воді.
Третє: макроекономіка не сприяє, SOL — перша жертва високого бета.
Біткоїн 82-83 тис. доларів, з початку жовтня впав з 86 тис., домінування 59%-60% зростає. ФРС у вересні підвищила ставку до 3,75%-4,00%, протокол жорсткий, зниження ставок не скоро.
Індекс страху і жадібності 59 — ще жадібність, не капітуляція.
Що це означає? Що дна ще немає. Справжнє дно — це індекс страху 10-20, коли всі лаються, спільнота мертва, ніхто не говорить про монети. Зараз корекція в зоні жадібності, головні гравці ще можуть скидати.
8 жовтня SOL впав з 117 до 108, слідуючи за BTC у знятті кредитного плеча. SOL — високобета блокчейн, якщо BTC падає на 1%, SOL падає на 3%, якщо BTC стоїть, SOL повільно знижується. Це не погано, це його природа.
Протистояння лонгів і шортів, дивись сам:
З одного боку:
Активні адреси 1,88 млн — максимум за 13 місяців, реальна активність у мережі
Пропозиція стейблкоїнів понад 15 млрд, доларовий капітал не втік
Jump застейкав 4,54 млн, Firedancer розвивається
Токенізовані акції запущені, наратив RWA прискорюється
З ATH 293 впало на 62%, оцінка сильно стиснута
З іншого боку:
Чистий відтік ETF 22 млн, інституційні гроші виходять
ФРС жорстка, ставка 3,75-4,00%
Домінування BTC зростає, альти втрачають капітал
Індекс страху 59 — ще жадібність, не капітуляція
Технічний аналіз — ведмежий, 110 — лише проміжна точка
Ключова зона 110, лінія життя між 105,7.
Сильна підтримка: 105,7 (сьогоднішній мінімум) → пробій — дивимось 100 → далі 95,8 (мінімум за 30 днів)
Поточна зона: 109-111 (110 — це відскок, а не підтвердження купівлі)
Ближній опір: 112,5-113 (сьогоднішній максимум, не подолати — продовження падіння)
Сильний опір: 116-120 (зона пробою 7-8 жовтня + 20-дена середня 118)
Якщо не вийде закритися вище 120 з обсягом, всі відскоки — корекція, а не розворот.
Стратегія:
Короткострокові лонги:
Чекати відскок 106-107 без пробою, і 1-годинний закриття вище 109,5 для входу. Стоп 104,8, ціль 112,5, друга ціль 116. Входити зараз на 110? Там 112,5 — стіна, співвідношення ризик/прибуток не вигідне.
Пробій лонг:
4-годинне закриття з обсягом вище 113,5, тоді дивимось 117-120. Стоп нижче 109. Без обсягу — фейковий пробій, не входити.
Короткострокові шорти:
При опорі 112,5-114 і слабкому обсязі — легкий шорт на відкат, стоп вище 115,5, ціль 107/106. 110 вже відійшло від мінімуму, не підходить для шорту.
Свінг:
Середньострокова логіка — активні адреси, стейблкоїни, Firedancer. Але ETF ще відтікає. Краща точка — 106 з низьким обсягом або денне закриття вище 120. Якщо 105,7 пробито на денному — середньострокові лонги пауза, чекати 100 або 96 для оцінки.
Тільки при повторному припливі ETF і закритті вище 116 це коригування можна вважати підготовкою до основного росту.
SOL зараз як ETH на початку 2024 —
ETF пройшов, інститути купили, але ціна впала. Всі кричать «сміття», а через кілька місяців ціна подвоїлась.
Але є різниця: тоді індекс страху ETH був 20, а SOL зараз 59.
Чим активніша мережа, тим нижча ціна, ти думаєш, це несправедливо, але насправді це перехід позицій великими гравцями.
$BTC$ETH$SOL
Застереження. Вміст, опублікований на OKX Orbit, надається виключно в інформаційних цілях. Докладніше
